問(wèn)：《上市公司證券發(fā)行管理辦法》第十條、《創(chuàng )業(yè)板上市公司證券發(fā)行管理暫行辦法》第十一條對上市公司再融資募集資金規模和用途等方面進(jìn)行了規定。請問(wèn)，審核中對規范和引導上市公司理性融資是如何把握的？

　　答：為規范和引導上市公司聚焦主業(yè)、理性融資、合理確定融資規模、提高募集資金使用效率,防止將募集資金變相用于財務(wù)性投資，再融資審核按以下要求把握：

　　一是上市公司應綜合考慮現有貨幣資金、資產(chǎn)負債結構、經(jīng)營(yíng)規模及變動(dòng)趨勢、未來(lái)流動(dòng)資金需求，合理確定募集資金中用于補充流動(dòng)資金和償還債務(wù)的規模。通過(guò)配股、發(fā)行優(yōu)先股或董事會(huì )確定發(fā)行對象的非公開(kāi)發(fā)行股票方式募集資金的，可以將募集資金全部用于補充流動(dòng)資金和償還債務(wù)。通過(guò)其他方式募集資金的，用于補充流動(dòng)資金和償還債務(wù)的比例不得超過(guò)募集資金總額的30%；對于具有輕資產(chǎn)、高研發(fā)投入特點(diǎn)的企業(yè)，補充流動(dòng)資金和償還債務(wù)超過(guò)上述比例的，應充分論證其合理性。

　　二是上市公司申請非公開(kāi)發(fā)行股票的，擬發(fā)行的股份數量不得超過(guò)本次發(fā)行前總股本的20%。

　　三是上市公司申請增發(fā)、配股、非公開(kāi)發(fā)行股票的，本次發(fā)行董事會(huì )決議日距離前次募集資金到位日原則上不得少于18個(gè)月。前次募集資金基本使用完畢或募集資金投向未發(fā)生變更且按計劃投入的，可不受上述限制，但相應間隔原則上不得少于6個(gè)月。前次募集資金包括首發(fā)、增發(fā)、配股、非公開(kāi)發(fā)行股票。上市公司發(fā)行可轉債、優(yōu)先股和創(chuàng )業(yè)板小額快速融資，不適用本條規定。

　　四是上市公司申請再融資時(shí)，除金融類(lèi)企業(yè)外，原則上最近一期末不得存在持有金額較大、期限較長(cháng)的交易性金融資產(chǎn)和可供出售的金融資產(chǎn)、借予他人款項、委托理財等財務(wù)性投資的情形。